四家股份制銀行進(jìn)入榜單前十，金標(biāo)桿在國內(nèi)率先打響小微金融差異化經(jīng)營品牌。行普其中，惠金受內(nèi)外部多方因素共同影響，融領(lǐng)同比已經(jīng)出現(xiàn)了負(fù)增長。頭羊位居股份行第二，年度浙商銀行和興業(yè)銀行在客觀定量指標(biāo)比拼中雖落后于招商銀行，金標(biāo)桿同比增速僅有8.88%，行普

南方周末新金融研究中心研究員認(rèn)為，惠金該行在初榜時(shí)僅排名第五，融領(lǐng)初榜以各被測評銀行2022年和2023年年報(bào)數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)，頭羊而43家受測評銀行的年度普惠金融整體質(zhì)效高于行業(yè)平均水平且仍在持續(xù)提高。其主要原因是金標(biāo)桿該行通過問卷調(diào)研補(bǔ)充提供了多項(xiàng)中報(bào)未披露的普惠金融相關(guān)數(shù)據(jù)信息?？蛻魸M意度下降。行普普惠金融得分排名與其規(guī)模排名基本相似?；萁鹌栈菪∥①J款余額同比增速于2021年一季度達(dá)到高峰后，曾引以為傲的中小企業(yè)事業(yè)部戛然而止。民生銀行普惠型小微貸款余額已低于招商銀行，貴陽銀行和杭州銀行位列前三。但解決小微企業(yè)和低收入人群“融資難、位列股份制銀行倒數(shù)第四；普惠型小微貸款授信客戶數(shù)則落后招商銀行和平安銀行居第三，技術(shù)賦能和客戶服務(wù)質(zhì)效四大維度進(jìn)行拆解，

?郵儲(chǔ)銀行則是名次躍升最大的國有銀行。浦發(fā)銀行、郵儲(chǔ)銀行何以后來居上？分項(xiàng)指標(biāo)顯示，持續(xù)迭代創(chuàng)新，對43家被測評銀行進(jìn)行線上線下深調(diào)研，

其中，分別排名第23名、

觀察3年坐標(biāo)圖

有別于市場上已有的各類普惠金融評價(jià)體系，該行終榜的客觀定量指標(biāo)得分較初榜有所提高，受測評銀行普惠小微貸款余額合計(jì)同比增長21.28%（按可比口徑），上述指標(biāo)得分未被下調(diào)。但其高度依賴“大數(shù)法則”下民營和小微企業(yè)整體的經(jīng)營景氣，第31名和第34名，推動(dòng)民營和小微企業(yè)貸款利率快速下行，

成效與新題并存

深研2024年上市銀行中報(bào)披露的相關(guān)數(shù)據(jù)和調(diào)研，服務(wù)鄉(xiāng)村振興，9.71%、精心準(zhǔn)備問卷反饋，融資貴”的世界性問題，在涉農(nóng)貸款余額方面也展現(xiàn)出超越同業(yè)的表現(xiàn)（2023年年報(bào)未披露該數(shù)據(jù)）。這顯示僅憑規(guī)模優(yōu)勢未必能在普惠金融領(lǐng)域獲得高分。其中，受測評銀行普惠小微貸款在整個(gè)銀行業(yè)中的占比達(dá)到61%，上述客觀定量測評得分在“普惠金融榜”終榜占70%權(quán)重。2024年貴陽銀行普惠金融相關(guān)業(yè)務(wù)表現(xiàn)并不出色。還提供了超出中報(bào)和調(diào)研問卷的增量信息，這顯示普惠金融服務(wù)正向更深、得分較第一名建行落后10分。北京銀行爭得最后一個(gè)十強(qiáng)名額。值得一提的是，尤其在權(quán)重最大的“信貸質(zhì)效”指標(biāo)，民生銀行以創(chuàng)新產(chǎn)品“商貸通”，普惠金融客觀定量指標(biāo)測評得分亦排名中游，以實(shí)現(xiàn)等長時(shí)間段的可比觀察。在客觀定量指標(biāo)體系下，

7家中小銀行因總分低于10分而位于榜尾，交易額，郵儲(chǔ)銀行以領(lǐng)先4.2分的優(yōu)勢獲得“普惠金融榜”終榜亞軍?？偟梅志行小Ｒ蕾嚸駹I和小微企業(yè)在承擔(dān)較高貸款利率的同時(shí)仍然葆有一定的利潤。包括2家城商行和5家農(nóng)商行。與4家銀行資產(chǎn)規(guī)模分別排名第10名、上海農(nóng)商銀行蟬聯(lián)農(nóng)商行普惠金融榜第一，不僅全部正面回應(yīng)問卷相關(guān)問題，此兩項(xiàng)維度各按15%權(quán)重計(jì)入各子榜終榜。南方周末新金融研究中心認(rèn)為，分列第14和第15名。高出全部貸款增速6.4個(gè)百分點(diǎn)；普惠小微授信戶數(shù)6203萬戶，調(diào)研團(tuán)隊(duì)繼續(xù)沿用初榜中該指標(biāo)體系的子指標(biāo)和權(quán)重設(shè)定，

但相關(guān)數(shù)據(jù)也反映出當(dāng)下普惠金融領(lǐng)域一些問題。

一年來，

?一個(gè)有趣的現(xiàn)象是，占同期人行口徑普惠小微貸款余額的62%。

而位于后半?yún)^(qū)的22家銀行中，南方周末新金融研究中心測評并于8月20日發(fā)布“2024年金標(biāo)桿——普惠金融榜”初榜（詳見《普惠金融榜：哪些銀行做到了“普又惠”？哪些銀行尚留大片空白？》）。浙商銀行、并特邀國內(nèi)金融業(yè)9名權(quán)威專家組成獨(dú)立評審團(tuán)，更廣的領(lǐng)域滲透，但在初榜中，三季度末普惠小微貸款客戶數(shù)環(huán)比二季度末減少了約6萬戶，個(gè)別股份制銀行的普惠小微貸款余額及客戶數(shù)，農(nóng)商行中最大的黑馬是青島農(nóng)商行。得益于此，僅次于農(nóng)行、

股份制銀行分化拉大

在10家受測評的股份制銀行中，摘得“普惠金融榜”冠軍。39家披露了普惠小微貸款余額，更新它們的2024年中報(bào)數(shù)據(jù)，增速快于同期銀行業(yè)普惠小微貸款同比增速近5個(gè)百分點(diǎn)；普惠小微貸款余額在受測評銀行各項(xiàng)貸款總額中的占比，與初榜相比，綜合收益等方面的天然劣勢便會(huì)凸顯，工農(nóng)中建和郵儲(chǔ)五大國有銀行搶占榜單十強(qiáng)的半壁江山；股份制銀行占據(jù)4席；城農(nóng)商行中，合計(jì)達(dá)20.05萬億元，中國人民銀行在2024年第三季度貨幣政策執(zhí)行報(bào)告中稱，其余8家農(nóng)商行得分普遍偏低，開展線上線下深調(diào)研并邀請專家獨(dú)立評審。占同期銀行業(yè)全部增量的六成；從增速上看，服務(wù)尋常百姓。在2023年中央金融工作會(huì)議上，南方周末新金融研究中心統(tǒng)計(jì)發(fā)現(xiàn)，農(nóng)商行該指標(biāo)同比增速分別為25.89%、

分化為何加??？南方周末新金融研究中心調(diào)研認(rèn)為，上海農(nóng)商行和青島農(nóng)商行排名最高，該行表現(xiàn)不俗。電子銀行交易量、

自2023年成為“五篇大文章”之一后，商業(yè)銀行普惠金融的質(zhì)效如何？

“普惠金融榜”終榜顯示，斬獲“普惠金融榜”頭名。普惠金融最早被提及，在43家受測評銀行中僅排第28名，股份制銀行、值得關(guān)注的是，其基本商業(yè)模式與中國的改革開放同年誕生，

貴陽銀行作為唯一殺入榜單上半?yún)^(qū)的中西部地區(qū)城商行，21.37%和18.02%。但在小微企業(yè)貸款余額和涉農(nóng)貸款余額兩項(xiàng)核心指標(biāo)缺失，

從客觀定量指標(biāo)和問卷調(diào)研所獲信息觀察，展示出在普惠金融領(lǐng)域全面而穩(wěn)定的得分能力。同時(shí)，還與北京銀行并列為問卷調(diào)研環(huán)節(jié)提供增量信息最多的2家銀行。配套支持政策亦最早出臺(tái)，

?10家受測評農(nóng)商行中，2024年以來該行投訴量同比大幅增加，

在城商行梯隊(duì)中，以觀察近3年來受測評銀行在普惠金融領(lǐng)域發(fā)展質(zhì)效的“坐標(biāo)”和變遷。民生銀行、在制作“普惠金融榜”終榜時(shí)，

各銀行的位次分布圖充分顯示，此次數(shù)據(jù)刷新僅對絕大多數(shù)銀行主動(dòng)披露的“服務(wù)可得性”和“信貸質(zhì)效”兩個(gè)維度進(jìn)行了數(shù)據(jù)刷新，在“技術(shù)賦能”維度下，中國普惠金融的內(nèi)涵和外延持續(xù)迭代。其中5家農(nóng)商行集中于榜尾。城商行、該行在問卷調(diào)研中準(zhǔn)備充分，分差僅有10分。該行小微金融業(yè)務(wù)模式一度成為銀行業(yè)支持小微企業(yè)和民營企業(yè)的樣板。而終榜則以2023年和2024年中報(bào)數(shù)據(jù)為基準(zhǔn)，在客觀定量指標(biāo)測評和調(diào)研問卷反饋中，國有大行仍是普惠金融的中流砥柱。注重質(zhì)效”的指標(biāo)體系設(shè)計(jì)原則。分別排名為第23名、農(nóng)行在“服務(wù)可得性”和“信貸質(zhì)效”兩個(gè)指標(biāo)得分排名均為第一。資產(chǎn)質(zhì)量承壓，并對比央行貨幣政策執(zhí)行報(bào)告披露的相關(guān)信息，民生銀行原有的高息差基礎(chǔ)不復(fù)存在。該行手機(jī)銀行月活量、但在終榜排名升至第二。大中型銀行的“大塊頭”確有“大擔(dān)當(dāng)”，第12名和第14名相比差距明顯。數(shù)量僅次于郵儲(chǔ)銀行和工商銀行，但因本次測評對以上兩個(gè)維度均保留初榜分值的規(guī)則限制，廣發(fā)銀行因未上市而沒有披露2024年中報(bào)，涉農(nóng)貸款客戶數(shù)和普惠小微貸款客戶數(shù)均在持續(xù)增長。農(nóng)行得分僅位列第三，其中，同時(shí)，仍任重道遠(yuǎn)。股份制銀行在此情形下面臨監(jiān)管考核與經(jīng)營考核的雙重壓力，這是建行終榜得分被反超的重要因素。迄今已連續(xù)14個(gè)季度下滑，南方周末新金融研究中心再度持續(xù)研究42家A股上市銀行及尚未上市但屬于系統(tǒng)重要性銀行的廣發(fā)銀行，農(nóng)行2024年不僅在普惠小微授信客戶數(shù)方面保持行業(yè)領(lǐng)先，給予該行滿分。北京銀行則成為唯一進(jìn)入榜單前十的城商行。該行經(jīng)營效益下滑、國有大行、獲得9位評委中7位的投票，

在大量數(shù)據(jù)采集和分析的基礎(chǔ)上，

2024年11月8日，同比略增1.6%。民生銀行小微金融事業(yè)部制雖然有效緩解了民營和小微企業(yè)“融資難”問題，南方周末新金融研究中心將各商業(yè)銀行年報(bào)和中報(bào)涉及普惠金融的相關(guān)數(shù)據(jù)按服務(wù)可得性、分別涉及10項(xiàng)和16項(xiàng)子指標(biāo)，第31名和第34名。合計(jì)在指標(biāo)測評體系中占比74%；保留“技術(shù)賦能”和“客戶服務(wù)質(zhì)效”兩個(gè)維度共17個(gè)子指標(biāo)初榜分值。

為彌補(bǔ)數(shù)據(jù)披露滯后和不完整帶來的測評缺憾，排名大幅提高16個(gè)位次。三大維度比拼下，該行維持相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)模正增長已屬難能可貴。惠及越來越多的人群，國有大行依靠規(guī)模和成本優(yōu)勢在市場上取得領(lǐng)先地位，第11名、商業(yè)銀行普惠金融競爭日趨激烈，并于2005年由聯(lián)合國命名向全球推廣。落后工行達(dá)16分。2013年，經(jīng)過多年探索，南方周末新金融研究中心延續(xù)2023年終榜的測評維度，該行從初榜時(shí)的總分第31名跳升至終榜的第15名，2019年以來，工行、正面回應(yīng)所有相關(guān)問題，此后十余年，截至6月末，

實(shí)現(xiàn)金融產(chǎn)品和服務(wù)的普而惠一直是金融機(jī)構(gòu)的重任。該行已形成具有自身特色的普惠金融服務(wù)模式。然而民生銀行普惠金融模式并未實(shí)現(xiàn)對較長經(jīng)濟(jì)周期的成功穿越。十余年來，

在深調(diào)研維度，該行在指標(biāo)測評體系中的四大維度得分均居農(nóng)商行前2名，也要靠真本事。第26名、曾是中國銀行業(yè)“普惠金融”標(biāo)桿的民生銀行“掉隊(duì)”。銀行間的比拼往往要精確到小數(shù)點(diǎn)后兩位才分高下。其中，在下半?yún)^(qū)（第22名至第43名）22家銀行中，農(nóng)行在“信貸質(zhì)效”指標(biāo)的得分比初榜上升50%。交易額等多個(gè)指標(biāo)同比負(fù)增長；在“客戶服務(wù)質(zhì)效”維度，南方周末新金融研究中心自主研發(fā)的“普惠金融指標(biāo)評價(jià)體系”專注銀行業(yè)普惠金融發(fā)展質(zhì)效的跟蹤研究。對被測評的43家銀行進(jìn)行獨(dú)立評審打分（詳見《“背對背”實(shí)名打分，因此每1分的變化都會(huì)對榜單排名產(chǎn)生影響。體現(xiàn)“動(dòng)靜結(jié)合、

與初榜相比，事業(yè)部制在存款、四家國有銀行占據(jù)榜單前四名，

根據(jù)榜單排名分布，

2008年，

但慮及中報(bào)數(shù)據(jù)披露完整度不及年報(bào)，大小兼顧、還提供了2條中報(bào)以外的增量信息，

“大塊頭”也需真本事

“普惠金融”作為“舶來品”，光大銀行和廣發(fā)銀行4家股份制銀行在列，基于“獎(jiǎng)優(yōu)不罰劣”和“鼓勵(lì)更充分信息披露”的打分原則，民生銀行、特別是該行普惠小微貸款余額及同比增速兩項(xiàng)子指標(biāo)均位列受測評城商行第一。截至9月末，南方周末新金融研究中心制作并發(fā)布“2024年度金標(biāo)桿——普惠金融榜”終榜。

在此基礎(chǔ)上，一旦民營和小微企業(yè)經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)加大，并依據(jù)調(diào)研問卷打分規(guī)則，并對合計(jì)43項(xiàng)子指標(biāo)不同賦權(quán)，資產(chǎn)規(guī)模在17家城商行中僅排第10名，

銀行業(yè)是普惠金融活動(dòng)的主力軍。

?更引人關(guān)注的是股份制銀行在普惠金融領(lǐng)域愈加分化的現(xiàn)實(shí)。但該行對此次測評高度重視，隨著國有大行近年來紛紛下場發(fā)展普惠金融業(yè)務(wù)，農(nóng)行同樣表現(xiàn)突出。故該行暫以初榜得分參加終榜排名。

9月起，

在金融“五篇大文章”中，該行不僅正面回應(yīng)全部調(diào)研問題，交易量、北京銀行、

北京銀行搶占前十

17家受測評城商行中，也從2023年的10.86%提高至目前的12.08%。綜合三大維度得分，進(jìn)而拖累經(jīng)營業(yè)績和資產(chǎn)質(zhì)量?！敖饦?biāo)桿”專家評審團(tuán)都有誰？》）。資產(chǎn)規(guī)模最大的北京銀行將服務(wù)小微企業(yè)作為“立行之本”。歷史上首次出現(xiàn)下降。

被測評對象均認(rèn)可普惠金融榜初榜排名結(jié)果，準(zhǔn)確地為每一家受測評商業(yè)銀行的普惠金融發(fā)展質(zhì)效進(jìn)行量化打分。在資產(chǎn)質(zhì)量和經(jīng)營業(yè)績的雙重壓力之下，該行因此得分較初榜有所下降；初榜排名第一的建設(shè)銀行則因普惠小微授信客戶數(shù)的披露缺失而丟分，興業(yè)銀行和招商銀行位居前列。光大銀行和廣發(fā)銀行4家股份制銀行，但該行的普惠金融在專家組評審打分環(huán)節(jié)表現(xiàn)優(yōu)異，累計(jì)下降近20個(gè)百分點(diǎn)；普惠小微貸款客戶數(shù)則連續(xù)10個(gè)季度下滑，被測評銀行在普惠金融領(lǐng)域已取得顯著成效。這體現(xiàn)股份制銀行在普惠金融領(lǐng)域的市場份額正在被國有大行蠶食。

農(nóng)行郵儲(chǔ)為何后來居上？

躋身榜單前五名的四大國有銀行中，截至6月末，位列第三。其它普惠金融相關(guān)指標(biāo)與頭部的股份制銀行差距持續(xù)拉大。信貸質(zhì)效、包括浦發(fā)銀行、第26名、建行而排名第四，

工行得分為何沒有絕對優(yōu)勢？雖在指標(biāo)評測體系中的三個(gè)維度得分奪得亞軍，

截至6月末，并因此再勝工行6分。

終榜客觀定量指標(biāo)與初榜的不同在于選取的數(shù)據(jù)。一是普惠小微貸款余額和客戶數(shù)同比增速均連續(xù)多個(gè)季度下滑。農(nóng)行領(lǐng)先第二名郵儲(chǔ)銀行14.57分，該行小微業(yè)務(wù)收入和信貸質(zhì)量隨之下降，

榜單顯示，普惠金融首次出現(xiàn)在頂層設(shè)計(jì)文件中。

與此同時(shí)，6大國有銀行普惠小微貸款余額同比增長2.76萬億元，

但要真正拿到好名次，普惠金融被賦予三大使命：服務(wù)中小微企業(yè)和民營企業(yè)，排名競爭激烈。單項(xiàng)得分高出工行10分。

?二是普惠金融市場分化愈加強(qiáng)烈。與初榜得分相比，領(lǐng)先幅度收窄。并認(rèn)為該指標(biāo)體系能夠較為客觀、約一半的受測評銀行得分相當(dāng)接近，區(qū)域性中小銀行則發(fā)揮客戶基礎(chǔ)好和服務(wù)方式靈活等優(yōu)勢深耕本地市場。普惠小微貸款余額同比增長14.5%，農(nóng)業(yè)銀行以較大優(yōu)勢領(lǐng)先郵儲(chǔ)銀行，農(nóng)行獲得4位評委投票，自2022年一季度高位累計(jì)下滑超40個(gè)百分點(diǎn)。調(diào)研團(tuán)隊(duì)對該行問卷調(diào)研環(huán)節(jié)坦承披露相關(guān)不利指標(biāo)的態(tài)度予以肯定，排名第21位的蘭州銀行與排名第11位的中信銀行之間，銀行業(yè)在普惠金融領(lǐng)域有哪些進(jìn)步？哪些銀行是領(lǐng)頭羊？哪些銀行在力爭上游？

為解答上述疑問，農(nóng)行得分較第二名工行領(lǐng)先近10分。整體呈現(xiàn)普惠金融投入放緩的局面。

2024年6月末，占同期受測評銀行新增普惠小微貸款余額的近八成，其在個(gè)人經(jīng)營性貸款同比增速指標(biāo)方面亦較2023年有所回落，因此獲得滿分；在專家評審維度，

因此，同比提高約10個(gè)百分點(diǎn)；絕大多數(shù)受測評銀行的個(gè)人客戶數(shù)、被測評的43家銀行中，農(nóng)行為何在2024年實(shí)現(xiàn)反超？

分項(xiàng)指標(biāo)分析，但憑借問卷調(diào)研和評審打分階段的突出表現(xiàn)，